Regulatory News:
Axway (Paris:AXW) annonce ce jour être entré en discussions
exclusives concernant la possible acquisition d’une part
significative des activités de Sopra Banking Software (« SBS »),
jusqu’alors intégrées au Groupe Sopra Steria. Cette acquisition
s'inscrirait parfaitement dans la feuille de route stratégique à
moyen terme d'Axway, telle que décrite par la société au cours des
dernières années, et donnerait naissance à un nouvel éditeur de
taille critique dans le domaine des logiciels d'entreprise.
Axway analyse en permanence les différentes options stratégiques
qui s'offrent à la société pour assurer le succès de ses projets de
croissance et de profitabilité. A cet égard, l'acquisition d’une
part significative des activités logicielles de SBS constituerait
une opportunité unique pour Axway d'élargir son portefeuille de
produits et de poursuivre son développement en capitalisant sur ses
performances récentes. SBS, acteur reconnu dans le domaine des
solutions bancaires et de financement, bénéficierait de l'envergure
et de l'expérience d'une structure logicielle internationale ayant
déjà opéré sa transition vers un modèle d’affaires basé sur la
souscription.
Axway et SBS partagent déjà une large part de leur ADN. Les deux
sociétés sont nées au sein du groupe Sopra Steria et promeuvent un
ensemble de valeurs communes, construites autour de projets
d'entreprise indépendants et d'un engagement fort en faveur d'une
création de valeur durable pour leurs parties prenantes. De
nombreux clients mutuels témoignent, de par leur fidélité, de la
solidité de cette relation. Axway est par ailleurs partenaire OEM
de SBS à travers son offre d'API Management, et enrichit depuis
plusieurs années les fonctionnalités des applications SBS grâce à
ses solutions d'intégration.
Si l’opération aboutissait, elle donnerait naissance à un nouvel
éditeur de taille critique sur les marchés du logiciel
d’entreprise, capable d’adresser aussi bien les besoins
d’applicatif bancaire que d’intégration, avec une puissance et une
visibilité accrues grâce à l'expertise d'environ 5 000
collaborateurs dans le monde.
Le périmètre des activités SBS concerné par l'opération a
réalisé un chiffre d'affaires d'environ 340 M€ en 2023, soit
environ 80 % du chiffre d’affaires total de la filiale. L'entité
combinée atteindrait un chiffre d'affaires de l’ordre de 650 M€,
bien supérieur à l'ambition à moyen terme d'Axway, qui ferait plus
que doubler son chiffre d'affaires actuel.
Axway acquerrait les activités de SBS concernées par l’opération
pour une valeur d'entreprise de 330 M€. Cette valorisation est
soumise à due diligence confirmatoire et fera l’objet d’une revue
par un expert indépendant (Cabinet Finexsi1). Axway entend financer
l’opération en combinant une augmentation de capital d'environ 130
M€ avec maintien du droit préférentiel de souscription2, à de
nouvelles facilités de crédit. Concernant ces dernières, la société
a reçu une lettre de confort de la Société Générale et de Groupe
Crédit Agricole, deux de ses banques partenaires.
Dans le cadre de l'opération envisagée, afin de sécuriser le
financement et garantir l'indépendance à long terme de la nouvelle
entité combinée, Sopra GMT, actionnaire de contrôle d'Axway, a
informé la société de son intention :
- D’acquérir auprès de Sopra Steria Group,
dans le cadre d’une opération globale et indivisible, un bloc
d’environ 3,6 millions d'actions Axway, représentant
approximativement 16,7 % du capital de la société, à un prix par
action de 26,5 €, ainsi que l'intégralité des droits préférentiels
de souscription résiduels de Sopra Steria Group ;
- De souscrire à titre irréductible à
l’augmentation de capital d’Axway, à hauteur de ses droits et de
ceux acquis auprès de Sopra Steria Group, ce qui représente environ
53 % de l'augmentation de capital envisagée ;
- De sécuriser le solde de l'augmentation de
capital en souscrivant les actions qui resteraient non souscrites à
l'issue du processus d'allocation.
Il est précisé que le financement des engagements de Sopra GMT
tels que décrits ci-avant sera réalisé grâce au soutien de One
Equity Partners, qui a vocation à devenir actionnaire minoritaire
de Sopra GMT, des discussions avancées en vue de la conclusion d'un
accord engageant sont en cours.
Sopra Steria a consenti une exclusivité à Axway et à Sopra GMT
pour la négociation des opérations envisagées. Les conditions
nécessaires à la conclusion d’accords fermes portant sur les
opérations envisagées et, par la suite, nécessaires à la
réalisation de ces opérations, incluent notamment la réalisation
satisfaisante de due diligence confirmatoires, la mise en œuvre de
la procédure d’information consultation des instances
représentatives du personnel des différentes entités impliquées
dans les opérations, l'obtention des autorisations réglementaires
nécessaires, l'approbation des Conseils d'administration de Sopra
GMT, Sopra Steria et Axway sur la base de rapports satisfaisants
d'experts indépendants portant sur les valorisations envisagées de
SBS et d’Axway, la négociation satisfaisante de la documentation
contractuelle, l’obtention de dérogations de l'AMF portant sur le
dépôt d’une offre publique d'achat obligatoire sur Sopra Steria et
sur Axway3, ainsi que le visa de l'AMF sur le prospectus à
soumettre par Axway dans le cadre de l'augmentation de capital
susmentionnée.
L’objectif est de finaliser les opérations avant la fin du 2ème
trimestre 2024 ou, au plus tard, au cours du 3ème trimestre
2024.
Pierre Pasquier, Président d’Axway, de Sopra Steria et de
Sopra GMT, a déclaré :
« Le projet d’acquisition d’une part significative des activités
de SBS par Axway représente une opportunité stratégique indéniable
pour les deux entreprises. Ensemble, elles consolideraient des
valeurs, des métiers et des organisations qui ont déjà beaucoup en
commun et se bénéficieraient mutuellement. La création de ce nouvel
éditeur de logiciels d’entreprise, plus fort et de taille critique,
soutiendrait un projet entrepreneurial indépendant et performant
sur le long terme. Par ailleurs, en accueillant One Equity Partners
au capital de Sopra GMT, nous serons en meilleure position, dans
notre rôle d’actionnaire de référence, pour accompagner le nouvel
ensemble dans ses objectifs futurs de croissance externe. Au-delà
du fait que Sopra Steria conserverait une participation importante
au capital d’Axway, l’ensemble des opérations envisagées
renforceraient significativement le partenariat stratégique entre
les deux Groupes, notamment dans les services financiers, et plus
globalement en Europe, où ils partagent un large portefeuille de
clients.»
Axway fournira des informations complémentaires à la
communauté financière lors de sa réunion de présentation des
résultats annuels 2023 qui se déroulera aujourd'hui, mercredi 21
février 2024, à 18h30.
La conférence virtuelle organisée par la société à cette
occasion et son replay seront accessibles
ici.
Crédit Agricole Corporate and Investment Bank intervient en tant
que conseil financier d'Axway. Société Générale intervient en tant
que conseil financier de Sopra Steria Group. Messier & Associés
intervient en tant que conseil financier de Sopra GMT.
Avertissement
Le présent communiqué contient des informations financières
prospectives auxquelles sont associés des risques et des
incertitudes concernant la croissance et la rentabilité d’Axway.
L’activité au cours de l’année et/ou les résultats réels peuvent
être différents de ceux décrits dans le présent communiqué,
notamment en raison d’un certain nombre de risques et
d’incertitudes qui sont décrits dans le Document d’Enregistrement
Universel 2022 déposé auprès de l’Autorité des Marchés Financiers
le 24 mars 2023. La distribution du présent communiqué dans
certains pays peut être soumise aux lois et règlements en vigueur.
Les personnes physiquement présentes dans ces pays, dans lesquels
ce communiqué de presse est diffusé, publié ou distribué devraient
s’informer de telles restrictions et s’y conformer.
À Propos de Sopra Banking Software
Sopra Banking Software (SBS) est le leader mondial de
technologies financières qui aide les banques à réimaginer la façon
dont elles opèrent dans un monde de plus en plus numérique. SBS est
le partenaire de confiance de plus de 650 institutions financières
et prêteurs à grande échelle dans 80 pays. Sa plateforme cloud
offre aux clients une architecture composable pour numériser les
opérations, qu’il s’agisse de services bancaires, de prêts, de
conformité, de paiements, de crédit à la consommation ou de
financement d’actifs. SBS est reconnue comme l’une des 10
meilleures Fintech par IDC et comme leader dans le Digital Banking
Universe d’Omdia.
À Propos d’Axway
Axway permet aux entreprises d’ouvrir toutes leurs ressources de
manière sécurisée en intégrant et en transférant leurs données au
sein d’un écosystème complexe de technologies nouvelles et
anciennes. Les logiciels d’intégration B2B et MFT d’Axway reposant
sur les API, améliorés en continu depuis 20 ans, complètent Axway
Amplify, une plateforme ouverte de gestion des API qui facilite
leur découverte et leur réutilisation à l’échelle des équipes, des
fournisseurs et des environnements Cloud. Axway a déjà aidé plus de
11 000 entreprises à libérer toute la valeur de leurs écosystèmes
digitaux pour créer des expériences d’exception, développer des
services innovants et atteindre de nouveaux marchés. Découvrez-en
plus sur axway.com/fr
1 Sous réserve du droit d’opposition de l’Autorité des marchés
financiers, tel que prévu à l’article 261-1-1 de son règlement
général. 2 Le prix de souscription par action nouvelle Axway sera
déterminé au moment du lancement de l'augmentation de capital,
selon les pratiques de marché habituelles, et inclura une décote
standard par rapport au TERP (Theoretical Ex-Rights Price). Compte
tenu de cette décote, le prix de souscription ne dépassera pas
26,5€. 3 One Equity Partners franchirait, au résultat de son entrée
au capital de Sopra GMT, indirectement de concert, à la hausse, les
seuils de 30% des droits de vote de Sopra Steria et de 30% du
capital et des droits de vote d’Axway. A l’occasion de cet
investissement, il sera demandé à l’AMF de constater qu’il n’y a
pas matière à déposer un projet d’offre publique sur Sopra Steria
et Axway sur le fondement des articles 234-7, 1° et 234-7, 2° du
Règlement général de l’AMF.
Sopra GMT, à titre individuel, (i) franchirait à la hausse, au
résultat de l’acquisition auprès de Sopra Steria des titres Axway,
les seuils de 30% du capital et des droits de vote d’Axway et (ii)
accroitrait, au résultat de sa participation à l’augmentation de
capital d’Axway, sa participation en capital et en droits de vote
dans Axway de plus de 1% sur moins de douze mois consécutifs ; une
dérogation à l’obligation de déposer un projet d’offre publique sur
Axway sera demandée à l’AMF sur le fondement de l’article 234-9, 6°
du Règlement général de l’AMF.
Consultez la
version source sur businesswire.com : https://www.businesswire.com/news/home/20240221960598/fr/
Investor Relations : Arthur Carli – +33 (0)1 47 17 24 65 –
acarli@axway.com
Axway Software (EU:AXW)
過去 株価チャート
から 3 2024 まで 4 2024
Axway Software (EU:AXW)
過去 株価チャート
から 4 2023 まで 4 2024
