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DIFFUSER AUX ÉTATS-UNIS/
Le supplément de prospectus, le prospectus préalable de base
correspondant et toute modification connexe à la présente offre
seront accessibles par l'intermédiaire de SEDAR+ dans un délai de
deux jours ouvrables.
TORONTO, le 18 juin 2024 /CNW/ - La Banque CIBC
(TSX: CM) (NYSE: CM) a annoncé aujourd'hui un appel public à
l'épargne national de 500 millions de dollars de billets de capital
à recours limité de série 4 portant intérêt à 6,987% (fonds propres
d'urgence en cas de non-viabilité, FPUNV) (titres secondaires) (les
« BCRL »). Les BCRL seront vendus par
l'intermédiaire d'un syndicat de courtiers en valeurs mobilières
dirigé par Marchés des capitaux CIBC.
Les BCRL produiront des intérêts à un taux annuel de 6,987%,
versables semestriellement, pour la période initiale se terminant
le 28 juillet 2029, excluant cette date. Par la suite, le taux
d'intérêt des BCRL sera rajusté tous les cinq ans à un taux égal au
taux de rendement de cinq ans du gouvernement du Canada, majoré de 3,70%. Les BCRL arriveront à
échéance le 28 juillet 2084. La date de clôture prévue de l'offre
est le 25 juin 2024.
En ce qui concerne l'émission des BCRL, la Banque CIBC
émettra des actions privilégiées de catégorie A à taux fixe et
à dividende non cumulatif de cinq ans de série 58 (fonds
propres d'urgence en cas de non-viabilité, FPUNV) (les
« actions de série 58 ») détenues par la
Société de fiducie Computershare du Canada à titre de fiduciaire de la Fiducie à
recours limité des BCRL de la Banque CIBC (la
« Fiducie à recours limité »). En cas de
non-paiement des intérêts sur les BCRL ou du capital des BCRL à
l'échéance, le recours de chaque titulaire de BCRL se limitera à la
part proportionnelle de ce porteur des actifs de la Fiducie à
recours limité détenus à l'égard des BCRL, qui seront constitués
d'actions de série 58, sauf dans des circonstances
limitées.
La Banque CIBC peut racheter les BCRL entre le 28 juin
et le 28 juillet inclusivement, à compter du
28 juin 2029 et tous les cinq ans par la suite, avec
l'approbation écrite préalable du surintendant des institutions
financières (Canada), en totalité
ou en partie sur préavis d'au moins 10 jours et d'au plus 60
jours.
Le produit net versé à la Banque CIBC à la
suite de la vente des BCRL sera utilisé à des fins
organisationnelles générales, ce qui peut comprendre l'échange de
titres de capital en circulation de la Banque CIBC ou le
remboursement d'autres dettes actives de la Banque CIBC.
Les BCRL seront offertes au moyen d'un supplément
de prospectus au prospectus préalable de base simplifié de la
Banque CIBC daté du 23 septembre 2022, qui sera déposé le 19
juin 2024 ou aux alentours de cette date auprès des commissions des
valeurs mobilières et d'autres organismes de réglementation
semblables dans chacune des provinces et chacun des territoires du
Canada.
L'accès au supplément de prospectus, au
prospectus préalable de base correspondant et à toute modification
connexe à la présente offre est fourni conformément à la
législation sur les valeurs mobilières relative aux procédures
d'accès à un supplément de prospectus préalable, à un prospectus
préalable de base et à toute modification connexe. Le supplément de
prospectus, le prospectus préalable de base et toute modification
connexe à la présente offre seront accessibles dans un délai de
deux jours ouvrables à l'adresse www.sedarplus.com.
Une copie électronique ou papier du supplément de
prospectus préalable, du prospectus préalable de base correspondant
et de toute modification apportée aux documents peut être obtenue,
sans frais, auprès de Marchés mondiaux CIBC inc., en
communiquant avec 416 594-8515 ou par courriel à
Mailbox.CIBCDebtSyndication@cibc.com, en fournissant à la
personne-ressource une adresse courriel ou une adresse, le cas
échéant.
Les BCRL n'ont pas été et ne seront pas inscrites aux États-Unis
en vertu de la United States Securities Act of 1933,
dans sa version modifiée (la « Securities Act »),
ou des lois sur les valeurs mobilières de tout État des États-Unis
et ne peuvent être offertes, vendues ou livrées, directement ou
indirectement aux États-Unis à des citoyens américains ni pour leur
compte ou leur bénéfice (au sens attribué à ces termes dans le
règlement S de la Securities Act) sans faire l'objet d'une
inscription conformément à la Securities Act ou d'une dispense
applicable des exigences d'inscription. Le présent communiqué ne
constitue pas une offre de vente ni la sollicitation d'une offre
d'achat ou de souscription de quelque titre que ce soit aux
États-Unis ou dans tout territoire où une telle offre serait
illégale.
À propos de la
Banque CIBC
La Banque CIBC est une importante institution financière
nord-américaine qui compte 14 millions de clients, tant
des particuliers que des entreprises, y compris des clients
institutionnels et du secteur public. Par l'intermédiaire de
Services bancaires personnels et PME, de Groupe Entreprises et de
Gestion des avoirs, de Marchés des capitaux, et des Services
financiers directs, la Banque CIBC offre un éventail complet
de conseils, de solutions et de services au moyen de son réseau de
services bancaires numériques de premier plan, et de ses
emplacements dans tout le Canada, aux États-Unis et dans
le monde entier. Vous trouverez d'autres communiqués de presse et
renseignements au sujet de la Banque CIBC à
l'adresse www.cibc.com/fr/about-cibc/media-centre/.
SOURCE CIBC